The New Society: The Anatomy of Industrial Order

372 Pages·1993·1.42 MB·English

by  Peter Drucker

Page i
The New Society
Page ii
Transaction Books by Peter F. Drucker
The Age of Discontinuity
Concept of the Corporation
The End of Economic Man
The Future of Industrial Man
Landmarks of Tomorrow
The New Society
The Pension Fund Revolution
The Ecological Vision
Page iii
The New Society
The Anatomy of Industrial Order
Peter F. Drucker
with a New Introduction by the Author
Page iv
New material this edition copyright © 1993 by Peter F. Drucker. Originally published in 1950 by Harper & Brothers.
All rights reserved under International and Pan­American Copyright Conventions. No part of this book may be reproduced or transmitted in any form or by any 
means, electronic or mechanical, including photocopy, recording, or any information storage and retrieval system, without prior permission in writing from the 
publisher. All inquiries should be addressed to Transaction Publishers, Rutgers—The State University, New Brunswick, New Jersey 08903.
Library of Congress Catalog Number: 92­5075
ISBN: 1­56000­624­2 
Printed in the United States of America
Library of Congress Cataloging­in­Publication Data
Drucker, Peter Ferdinand, 1909— 
The new society: the anatomy of industrial order/Peter F.
Drucker; with a new introduction by the author.
p.   cm.
Originally published: New York: Harper, 1950.
Includes index.
ISBN 1­56000­624­2 
1. Industry. 2. Industrial relations. 3. Industrial organization. I.
Title.
HD2328.D78   1992                                          92­5075 
306.3'6—dc20                                                         CIP
Page v
This book is dedicated to my children,
Kathleen, Vincent, Cecily and Joan.
May theirs be a world free from fear.
Page vii
CONTENTS
Introduction to the Transaction Edition xi
Preface to the 1962 Edition xv
Introduction: The Industrial World Revolution 1

First Part: The Industrial Enterprise
1. The New Social Order 19
2. The Enterprise in Modern Society 27
3. The Anatomy of Enterprise 38
4. The Law of Avoiding Loss 52
5. The Law of Higher Output 64
6. Profitability and Performance 68

Second Part: The Problems of Industrial Order: The Economic 
Conflicts
7. The Real Issue in the Wage Conflict 75
8. The Worker's Resistance to Higher Output 82
9. The Hostility to Profit 88

Third Part: The Problems of Industrial Order: Management and 
Union
10. Can Management Be a Legitimate Government? 99
11. Can Unionism Survive? 106
12. Union Needs and the Common Weal 114
13. The Union Leader's Dilemma 129
14. The Split Allegiance within the Enterprise 146
Page viii

Fourth Part: The Problems of Industrial Order: The Plant Community
15. The Individual's Demand for Status and Function 151
16. The Demand for the Managerial Attitude 157
17. Men at Work 168
18. Is There Really a Lack of Opportunity? 183
19. The Communications Gap 191
20. Slot­Machine Man and Depression Shock 196

Fifth Part: The Problems of Industrial Order: The Management 
Function
21. The Threefold Job of Management 203
22. Why Managements Don't Do Their Job 213
23. Where Will Tomorrow's Managers Come from? 220
24. Is Bigness a Bar to Good Management? 225

Sixth part: The Principles of Industrial Order: Exit the Proletarian
25. Labor as a Capital Resource 229
26. Predictable Income and Employment 232
27. The Worker's Stake in Profit 246
28. The Threat of Unemployment 254

Seventh Part: The Principles of Industrial Order: The Federal 
Organization of Management
29. "The Proper Study of Mankind is Organization" 263
30. Decentralization and Federalism 267
31. Is a Competitive Market Necessary to Management? 277

Eighth Part: The Principles of Industrial Order: The Self­Governing Plant 
Community
32. Community Government and Business Management 281
33. "Management Must Manage" 289
Page ix
34. The worker and His Plant Government 299
35. Plant Self­Government and the Union 308

Ninth Part: The Principles of Industrial Order: The Labor Union as a 
Citizen
36. A Rational Wage Policy 317
37. How Much Union Control over the Citizen? 325
38. When Strikes Become Unbearable 332
Conclusion: A Free Industrial Society 337
Epilogue to the 1962 Edition 353
Index 359
Page xi
INTRODUCTION TO THE TRANSACTION EDITION
The New Society was the third and last of my books analyzing and diagnosing the industrial society that emerged out of World War II. It followed The Future of 
Industrial Man (1942) and The Concept of the Corporation (1946), both also reissued by Transaction Publishers. The first of these attempted to develop a social 
theory of society in general and of the industrial society in particular. The second analyzed and presented a major industrial enterprise—the world's largest and (then) 
most successful manufacturing company, General Motors in the United States. It did so from the inside, as the result of an eighteen­month investigation during which 
GM opened itself to my inspection. This, the third book, then distilled the conclusions of its two predecessors into a systematic, organized analysis, both theoretical 
and practical, of industrial society, its constituent elements, its major institutions, its social characteristics, its problems, and its future. Nothing like this had been done 
before; and, indeed, nothing like this has been attempted since. For The New Society not only presented analyses of the major institutions—large business enterprise, 
government, the labor union—it also attempted to place the individual within this social context; and it equally tried to relate the sociology of an industrial society to the 
political principles of a free society.
One of the insights of this book which might surprise today's reader, is the chapter entitled "Can Unionism Survive?" To most readers forty years ago this was a silly 
question and a good many reviewers said so. Unions then were the entrenched rulers of industrial society, the real winners, the real powers. But it was evident to me 
even then, having worked with major unions for a few years, that their power base was extremely narrow and that the question of their real function in an industrial 
society had yet to be answered. That management, having power, needs a countervailing power, this book clearly stated—and I believe in this as firmly as I